今年歐洲光伏組件高庫(kù)存問題曾多次引發(fā)關(guān)注，繼今年7月份挪威咨詢公司Rystad Energy聲稱截至8月底歐盟倉(cāng)庫(kù)中有80GW光伏組件后，日前另有機(jī)構(gòu)EUPD research預(yù)測(cè)，到今年年底，歐盟倉(cāng)庫(kù)中將有約65GW未售出的光伏組件庫(kù)存。

一位光伏行業(yè)人士向財(cái)聯(lián)社記者表示，有部分組件廠商近幾個(gè)月都在從歐洲往國(guó)內(nèi)運(yùn)回組件，包括自己身邊同行就有人拉回來(lái)賣，但具體數(shù)量無(wú)法掌握。財(cái)聯(lián)社記者以投資者身份從隆基綠能（601012.SH）處獲悉，公司出口歐洲市場(chǎng)的組件占20%-25%，當(dāng)?shù)氐碾A段性庫(kù)存情況肯定存在，但隨著需求恢復(fù)庫(kù)存情況也會(huì)進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。

歐洲庫(kù)存高企爭(zhēng)議

今年以來(lái)，歐洲組件庫(kù)存居高不下的話題持續(xù)不斷，存貨容量的具體數(shù)字成為爭(zhēng)議焦點(diǎn)。

7月，挪威一家咨詢公司Rystad Energy聲稱，截至2023年8月底，歐盟倉(cāng)庫(kù)中有80GW的光伏組件。同時(shí)，Rystad Energy還預(yù)測(cè)到2023年底時(shí)，歐洲的光伏組件存貨容量將達(dá)到100GW。

近日，歐洲調(diào)研機(jī)構(gòu)EUPD research發(fā)布報(bào)告對(duì)Rystad Energy的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)進(jìn)行了修正，該報(bào)告稱基于多年來(lái)對(duì)數(shù)據(jù)庫(kù)中光伏組件數(shù)據(jù)的細(xì)致收集和監(jiān)測(cè)，因此有必要對(duì)其他分析師提出的數(shù)據(jù)進(jìn)行某些調(diào)整。

而根據(jù)EUPD research的預(yù)測(cè)，到2023年底，歐盟倉(cāng)庫(kù)中將有約65GW未售出的光伏組件庫(kù)存。

EUPD Research在報(bào)告中表示，2022年，歐盟大概安裝了約40GW的光伏組件，從中國(guó)進(jìn)口光伏組件87GW；到2023年底，歐盟新增光伏裝機(jī)容量規(guī)模將達(dá)到60GW，而中國(guó)光伏組件進(jìn)口量也將增長(zhǎng)至100GW。

EUPD Research公司對(duì)歐盟在2024年安裝的光伏系統(tǒng)裝機(jī)容量的預(yù)測(cè)范圍為65GW到75GW，具體取決于場(chǎng)景。

也就是說(shuō)，如果中國(guó)在今年對(duì)歐盟出口的光伏組件裝機(jī)容量達(dá)到100GW，那么歐盟在今年將積壓40GW以上的光伏組件，再加上2022年積壓的47.2GW，目前積壓的光伏組件的裝機(jī)容量為87.2GW。如果這個(gè)數(shù)字的四分之一(約22GW)被認(rèn)為是正常的庫(kù)存量，那么超額的積壓量為65GW。

一位業(yè)內(nèi)人士向財(cái)聯(lián)社記者表示，EUPD Research和Rystad Energy都是知名的能源研究機(jī)構(gòu)，二者對(duì)于組件庫(kù)存容量預(yù)測(cè)的出入與采用的數(shù)據(jù)源、預(yù)測(cè)模型以及計(jì)算方式不同有關(guān)，但即便是按照保守?cái)?shù)據(jù)參考，高庫(kù)存也是不爭(zhēng)的事實(shí)。

“積壓量和預(yù)測(cè)的未來(lái)（2024年）裝機(jī)量差不多持平，已經(jīng)足夠說(shuō)明問題了。”上述人士進(jìn)一步表示。

對(duì)于上述庫(kù)存預(yù)測(cè)，隆基綠能工作人員向財(cái)聯(lián)社記者表示，不同機(jī)構(gòu)之間出現(xiàn)“數(shù)據(jù)打架”，是因?yàn)闅W洲涉及國(guó)家眾多，很難有機(jī)構(gòu)能準(zhǔn)確無(wú)誤統(tǒng)計(jì)出真實(shí)情況。

“階段性庫(kù)存肯定有，歐洲屬于生產(chǎn)銷售分離的市場(chǎng)，它在提前進(jìn)口鋪貨的過(guò)程中就會(huì)出現(xiàn)一定的庫(kù)存”上述工作人員向財(cái)聯(lián)社記者表示，對(duì)公司在歐洲是否存在高庫(kù)存的具體細(xì)節(jié)不是很清楚。

通威股份工作人員表示，因?yàn)楣竟救ツ陝倓傞_始布局海外市場(chǎng)，公司目前組件在海外出口收入占比不到10%，就自身感受而言，近兩年海外需求增長(zhǎng)較多，只是相比之下供給增加更多，不過(guò)公司目前并不存在高庫(kù)存情況。

組件跌價(jià)與組件“返銷”

歐洲市場(chǎng)面臨高庫(kù)存的同時(shí)，國(guó)內(nèi)組件價(jià)格也在持續(xù)下跌，已經(jīng)進(jìn)入“一元時(shí)代”。

11月24日，三峽集團(tuán)2023年光伏項(xiàng)目組件集中采購(gòu)開標(biāo)，本次招標(biāo)組件類型為N型，出現(xiàn)了0.919元/W的超低報(bào)價(jià)。

據(jù)PV- Tech測(cè)算，10月份組件環(huán)節(jié)的毛利已為-0.03元/W。其中，不含硅料的一體化企業(yè)的毛利為0.06元/W，含硅料的一體化企業(yè)毛利為0.13元/W。

業(yè)內(nèi)人士向財(cái)聯(lián)社記者表示，組件價(jià)格下跌原因涉及多方面，主流觀點(diǎn)可總結(jié)為以下幾點(diǎn)：一是產(chǎn)能過(guò)剩，從上游硅料開始、硅片、電池片、組件以及各類輔材的產(chǎn)能都嚴(yán)重過(guò)剩。二是競(jìng)爭(zhēng)激烈引發(fā)的“內(nèi)卷”，組件雖然是光伏制造鏈條中最后一個(gè)環(huán)節(jié)，但盈利能力比不上上游環(huán)節(jié)，同時(shí)同質(zhì)化嚴(yán)重導(dǎo)致對(duì)下游客戶議價(jià)能力弱，因此都在比拼價(jià)格。

此外，財(cái)聯(lián)社記者同時(shí)注意到，業(yè)內(nèi)有部分聲音認(rèn)為，一些企業(yè)正在將歐洲庫(kù)存組件“返銷”至國(guó)內(nèi)，一定程度上加劇了組件價(jià)格下跌速度。但究竟是哪些企業(yè)在進(jìn)行“出口轉(zhuǎn)內(nèi)銷”？“歐版組件”歸國(guó)的具體體量又有多少卻不得而知。

一位業(yè)內(nèi)人士告訴財(cái)聯(lián)社記者，“（組件運(yùn)回國(guó)）可能是個(gè)動(dòng)態(tài)的行為，也許某公司起初有具體計(jì)劃，但不會(huì)是一次性都拉回，而是一批一批拉，在這個(gè)過(guò)程中根據(jù)相關(guān)變化，計(jì)劃也有可能就進(jìn)行調(diào)整。”

反傾銷“硝煙”再起？

歐洲組件高庫(kù)存也引發(fā)了當(dāng)?shù)貥I(yè)內(nèi)人士擔(dān)憂，早在9月11日，歐洲光伏產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)曾致信歐盟委員會(huì)稱，受到庫(kù)存飆升，以及中國(guó)制造商之間為爭(zhēng)奪歐洲市場(chǎng)份額而展開的“激烈競(jìng)爭(zhēng)”影響，與年初相比，歐洲太陽(yáng)能電池板價(jià)格已經(jīng)被壓低逾25%。協(xié)會(huì)表示，在歐洲生產(chǎn)太陽(yáng)能電池板的成本，是彼時(shí)現(xiàn)貨價(jià)格的兩倍多。

此后更有消息傳出，以德國(guó)為首的部分歐盟國(guó)家正試圖在太陽(yáng)能領(lǐng)域減少對(duì)華依賴，計(jì)劃動(dòng)用補(bǔ)貼或“關(guān)稅大棒”等工具，保護(hù)歐盟光伏企業(yè)。

不過(guò)，歐盟國(guó)家尚未展開實(shí)質(zhì)性動(dòng)作前，曾被業(yè)內(nèi)譽(yù)為登陸歐洲最好“跳板”的土耳其卻開始了行動(dòng)。

11月25日，土耳其貿(mào)易部發(fā)布了第2023/32號(hào)公告稱，應(yīng)土耳其企業(yè)申請(qǐng)，對(duì)原產(chǎn)于中國(guó)的光伏組件反傾銷案啟動(dòng)反規(guī)避調(diào)查，審查中國(guó)涉案產(chǎn)品是否經(jīng)由越南、馬來(lái)西亞、泰國(guó)、克羅地亞及約旦出口至土耳其以規(guī)避反傾銷稅。

該案調(diào)查期為2020全年、2021全年、2022全年、2023年1月至2023年9月。涉案產(chǎn)品包括光伏電池組件和太陽(yáng)能電池板。

根據(jù)歐洲太陽(yáng)能貿(mào)易機(jī)構(gòu)SolarPower Europe的數(shù)據(jù)，土耳其是全球第四大太陽(yáng)能制造商，2022年的年產(chǎn)能約為8GW。

此外，2022年土耳其新增裝機(jī)容量1.61GW，累計(jì)裝機(jī)容量12.53GW，其中分布式裝機(jī)容量為10.28GW。土耳其的國(guó)家能源計(jì)劃指出，到2035年，土耳其可再生能源在一次能源消費(fèi)中的比例將從2020年的16.7%提高到23.7%。到2035年，太陽(yáng)能裝機(jī)容量將增至52.9GW。

數(shù)月前，土耳其曾頒布新規(guī)，太陽(yáng)能組件進(jìn)口稅必須按公斤計(jì)算，而不是像此前的規(guī)定那樣按平方米計(jì)算。業(yè)內(nèi)人士曾向財(cái)聯(lián)社記者表示，該國(guó)此前發(fā)布的這一措施旨在保護(hù)國(guó)內(nèi)光伏組件制造商的利益。

對(duì)于土耳其此次啟動(dòng)的反規(guī)避調(diào)查，包括晶科能源（688223.SH）在內(nèi)的多家頭部組件廠商工作人員向財(cái)聯(lián)社記者表示，土耳其本身市場(chǎng)體量不大，占公司海外營(yíng)收比例較小。